Милтон Фридман: основные идеи и проекты 

Авторы: Акулич Леон Игоревич
Анашкин Максим Денисович
Ли Эрик Десикович
Милевский Никита Сергеевич
Парпиев Мурат Пазылович
Романчин Игорь Александрович

Тихоокеанский государственный университет

Научный руководитель: Хышова Татьяна Валерьевна, старший преподаватель

г.Хабаровск, 2020

Милтон Фридман: основные идеи и проекты

Аннотация:

Фридман – представитель направления в экономической науке, получившего название монетаризма. Работы ученого посвящены структуре доходов и потребления, денежному обращению, проблематике "человеческого капитала " и противоречиям экономической стабилизации, взаимосвязи инфляции и уровня безработицы. Фридман – наиболее яркий защитник классического либерализма, свободного рынка, свободного от какого-либо государственного вмешательства. Цель доклада – отметить основные идеи и проекты ученого; показать её вклад в развитие современной экономической науки.

1.Введение в научную биографию Милтона Фридмана.

Служение свободе на протяжении всей жизни было путеводной звездой одного из наиболее выдающихся американских экономистов XX столетия. Он доказал, что ущемление экономических свобод непременно влечет за собой попрание свобод политических и нарушение базовых прав человека. Разработанная Фридманом теория монетаризма стала одним из главных завоеваний современной экономической мысли.

Экономист Милтон Фридман родился в Бруклине – неблагополучном районе Нью-Йорка. Будущий нобелевский лауреат происходил из семьи венгерских эмигрантов – торговцев текстилем. Вскоре Фридманы с младенцем на руках переехали в Нью-Джерси, где поселились в городке Рауэй. Здесь в 1928-м Милтон окончил школу с высшими баллами по точным наукам.
Юноша продолжил обучение в университете Ратгера на факультете экономики и математики. После получения специальности Фридман планировал работать секретарем, но жизнь распорядилась иначе. Артур Бэрнс и Гомер Джонес – экономисты, знакомство с которыми изменило планы Милтона. Новые приятели сумели убедить юношу, что экономика – способ вывести страну из депрессивного состояния.

После блестящего окончания Ратгерского университета подающему надежды молодому экономисту предложили продолжить обучение в Брауне и в Чикаго. Милтон выбрал чикагскую стипендию, получив звание магистра в 1933-м. Но на достигнутом молодой ученый не остановился, продолжив изучать теорию статистики под руководством ведущего американского экономиста Г. Хотеллинга.

Успехи в учебе не помогли Милтону в поисках вакансии преподавателя. Он вынужден был уехать из Чикаго в Вашингтон в 1935-м, где нашел работу в Комитете природных ресурсов. Познакомившись с "Новым курсом " Рузвельта, Милтон пришел к выводу, что экономическая политика государства малоэффективна.

С 1937-го Фридман начал долгосрочное сотрудничество с Бюро экономического анализа. Совместно с ведущим экономистом Саймоном Кузнецом, под руководством которого Фридман работал, ученые пишут труд "Доходы от независимой индивидуальной практики ". Позже книга стала основой для диссертации Фридмана. С 1941-го ученый трудился на Министерство финансов, занимаясь налоговой аналитикой. Получив в 1946-м докторскую степень, Милтон приступает к преподаванию в университете Чикаго.

За свою долгую жизнь (экономист умер в 2006-м году), Фридман опубликовал ряд книг и выдвинул множество новаторских экономических теорий. Так, работая консультантом во время реализации плана Маршалла, он предположил, что фиксированный курс валют приведет к краху национальной денежной единицы. Так и получилось в экономике Европы в 70-х годах, поэтому сейчас в большинстве стран применяется плавающий курс.

Ученый получил Нобелевскую премию за экономические исследования в 1976-м году. Но к своим заслугам он относил не только получение почетной премии, но и отмену воинской повинности с последующим переходом армии США на контракты.

Фридман ратовал за прекращение государственного вмешательства в американскую экономику, но своим основным достижением ученый считал собственную теорию поведения потребителей.

С 2002-го существует премия имени ученого. Она вручается Институтом Катона ежегодно и носит название "За развитие свободы ".

2.Чикагская школа

 Среди школ, представляющих консервативное направление, особую популярность приобрела Чикагская школа во главе с выдающимся ученым, лауреатом премии им. Альфреда Нобеля Милтоном Фридманом (род. в 1912 г.). Теория Чикагской школы получила название монетаризма. В ее разработке помимо М. Фридмана приняли активное участие такие известные экономисты, как К. Бруннер, Ф. Кейган, Д. Лейдлер, А. Мецлер, Р. Селден, М. Паркин, А. Шварц.

В широко известной программной книге "Капитализм и свобода " (1962) М.Фридман утверждает, что современный капитализм представляет собой устойчивую, саморегулирующуюся систему, которая обеспечивает политическую свободу и хозяйственную активность. В многочисленных работах, принадлежащих перу М. Фридмана, обосновывается существование устойчивой функциональной связи между динамикой денежной массы и динамикой конечного результата общественного производства. В частности, в наиболее известной фундаментальной работе историко-экономического характера "Монетарная история Соединенных Штатов, 1867-1960 " американский ученый прослеживает данную динамику практически за столетний период. Логическим продолжением первого исследования стали такие значительные работы, как "Монетарная статистика США " (1970) и "Тренды денежной массы в США и Соединенном Королевстве: Их отношение к доходу, ценам и ставкам процента, 1867-1975 " (1982). Так, под теоретические построения была подведена прочная историко-экономическая основа.

Возникновение Чикагской школы относится к 1950-м годам. В одной из наиболее ранних работ "Теория потребительской функции " (1957) М. Фридман ставит под серьезное сомнение существование всеобщего психологического закона Дж. М. Кейнса (об обгоняющем росте сбережений по мере роста величины дохода в сравнении с ростом потребления), который является теоретическим стержнем кейнсианской концепции. Фридман исходит из того, что измеряемый доход и измеряемое потребление состоят из перманентного и временного компонентов. Исследуя влияние этих компонентов на динамику потребления (склонность к потреблению) и динамику сбережения являются не возрастающей, постоянной функцией от дохода. Отсюда следует вывод о необоснованности положения о зависимости роста сбережений от роста дохода, поскольку рост сбережений связан с неопределенностью в получении прежде всего временного дохода, который в свою очередь не оказывает решающего влияния в сравнении с перманентным доходом на динамику (в данном случае на снижение) инвестиционных возможностей.

Результатом анализа стал вывод о наличии эффективного саморегулирующегося механизма в рыночном хозяйстве. Концепция перманентного дохода закладывала теоретические основы количественной теории денег Чикагской школы (теории номинального дохода Фридмана) и в целом экономической доктрины монетаризма. Сейчас практически во всем мире идеи этой экономической школы положены в основу государственной политики.

3. Роль Фридмана в создании концепции монетаризма

Монетаристская концепция опирается на количественную теорию денег, хотя ее интерпретация несколько отличается от традиционной.

Количественная теория говорит о том, что существует прямая связь между количеством денег и уровнем цен, что цены определяются количеством денег, находящихся в обращении, а покупательная способность денег обуславливается уровнем цен. Увеличивается денежная масса – растут цены. И наоборот, сокращается денежная масса – снижаются цены. При прочих равных условиях товарные цены изменяются пропорционально количеству денег.

Фридман сформулировал обновленный вариант количественной теории денег, получивший известность как чистая теория спроса на деньги. Он предложил следующую функцию спроса на деньги: V=Pf(r1,r2,P*,h,Y,u), где М – планируемый спрос на номинальные денежные остатки; Р- абсолютный уровень цен; r1 – норма процента по облигациям; r2 – рыночная норма дохода на акции; Р* - темп изменения уровня цен в процентах; h – доля "физического " компонента национального богатства; u – прочие факторы, воздействующие на спрос на деньги.

Данные теоретические построения явились основой для разработки монетаристских принципов экономической политики государства с целью достижения оптимальных темпов экономического роста.

4. Денежное правило Фридмана

Денежная политика должна быть направлена на достижение соответствия между спросом и на деньги и их предложением. Рост денежного предложения (процент прироста денег) должен быть таким, чтобы обеспечивалась стабильность цен. Фридман исходит из того, что маневрировать с различными показателями прироста денег весьма сложно. Прогнозы центрального банка нередко ошибочны. Трудно, а скорее, и невозможно выяснить, какие именно факторы оказывают воздействие на экономическое развитие. Принимаемые решения, как правило, запаздывают.

"Если рассматривать кредитно-финансовую область – в большинстве случаев скорее всего будет принято неправильное решение, поскольку принимающие решение рассматривают лишь ограниченную область и не принимают во внимание совокупность последствий всей политики в целом " - писал Фридман. По его мнению, центральному банку следует отказаться от конъюнктурной политики краткосрочного регулирования и перейти к политике долгосрочного воздействия на экономику, постепенного увеличения денежной массы.

Денежная масса влияет не на реальный, а на номинальный ВНП. Монетарные факторы "работают" на ценовые, стоимостные показатели. Поэтому под воздействием количественного роста денег происходит рост цен, а не увеличение реального объема общественного продукта. Это обстоятельство должно учитываться при выработке практических рекомендаций.

При выборе темпа роста денег Фридман предлагает ввести правило "механического" прироста денежной массы, который отражал бы два фактора: уровень ожидаемой инфляции и темп прироста общественного продукта.

Фридман считает, что среднегодовой темп прироста денежной массы следует устанавливать в размере 4-5%. При этом он исходит из 3%-ного роста реального ВНП и небольшого снижения скорости обращения денег.

Этот 4-5%-ный прирост денег должен идти непрерывно – месяц за месяцем, неделя за неделей. "Как именно будет установлено понятие денег и какие именно будут установлены темпы роста, имеет куда меньшее значение, чем сам факт, что это понятие твердо определено и что темпы четко обозначены".

В практике денежного регулирования обычно устанавливают не твердый норматив (согласно денежному правилу), а своего рода вилку, вокруг которой должно колебаться денежное предложение (поступление денег), или "мишень", т.е. потолочный уровень, который не должен быть превзойден. Монетаристские рецепты регулирования экономики включают и другие мероприятия: продажу и покупку ценных бумаг (политику открытого рынка), систему обязательных резервов, изменение учетной ставки и проч.

Одна из монетаристских рекомендаций предусматривает применение неожиданных воздействий. Этот вывод обосновывается тем, что поскольку экономика неизбежно приспосабливается к любым систематическим воздействиям, то в принципе эффективной оказывается политика, которую никто не ожидает и не может заранее к ней приспособиться.

Обладая богатством, человек в условиях рыночной экономики может хранить его в различных формах – в виде денег, ценных бумаг, земельных участков, недвижимости, предметов потребления длительного пользования. Ценность одних видов богатства увеличивается, других – падает. Каждый стремится увеличить доход (прибыль) от имеющегося в его распоряжении богатства и решает, в какой именно форме его целесообразнее хранить.

По Фридману, спрос на деньги зависит не только от доходности финансовых активов, но и от других форм богатства, способных приносить доход. "Первичные собственники богатства могут владеть им в самых разных формах, и каждый выбирает тот способ разделения богатства по видам владения, который позволяет получить максимум "полезности".

Фридман выделяет пять основных форм богатства: деньги, облигации, акции, физические блага, человеческий капитал. Формы богатства заменяемы, они могут продаваться и покупаться. Если одна из форм богатства приносит недостаточно высокий доход, его собственник обменивает его на другую, более прибыльную форму.

Стремление иметь часть активов в денежной форме объяснимо: деньги легко ликвидны, реализуемы. Располагая денежным запасом, можно без особых затруднений приобрести любые товары и услуги.

Обладание наличными деньгами как таковыми дохода не приносит и даже может быть связано с дополнительными издержками (расходами на хранение). Денежный запас нужен для повседневных расходов, а хранение остальных активов в виде денег связано с потерей альтернативного дохода. Деньги, лежащие в сейфе, бумажнике или кубышке, лишают их обладателя дохода, который может быть получен в случае приобретения облигаций, вложения в предпринимательскую деятельность, в инвестиционные товары.

Монетаристы утверждают, что денежный спрос определяется исключительно потребностями обмена, иначе говоря, трансакционным мотивом. По Фридману, "главная причина состоит, конечно, в том, что они служат средством обращения благ или временным вместилищем покупательной способности", что позволяет избежать затруднений обмена, особенно возникающих при бартере.

Сколько денег желают иметь люди? Вопрос может быть сформулирован иначе: какую часть своих активов люди хотят иметь в ликвидной форме, а не в других видах активов? По Фридману, ту часть или тот уровень, который необходим для надлежащего обеспечения покупок, оплаты товаров. Без кассовых резервов обойтись нельзя, но в кассе целесообразно иметь минимум денег.

Потребность в деньгах – это спрос на деньги. Фридман считал, что денежный спрос относительно стабилен. Люди стремятся не накапливать в кассах и бумажниках излишнюю наличность, чтобы получать максимум выгод. В случае избытка денег в кассе, их стремятся трансформировать в другие, приносящие процент или прибыль активы.

Если ожидается рост цен (инфляция), покупательская способность денег будет падать, от "горячих" денег будут стремиться избавиться. Если ожидается снижение цен, то, напротив, спрос на деньги будет расти.

Спрос на деньги снижается при повышении процента. Он является своего рода регулятором, при помощи которого достигается оптимальная пропорция между деньгами как средством сбережения и ценными бумагами, приносящими доход в виде процента.

Но спрос на деньги зависит не только от процентной ставки. По теории Фридмана, спрос на деньги определяется их предельной доходностью по сравнению с доходностью всех других видов активов (форм богатства).

Предложение – то количество денег, которое находится в обращении. Оно довольно изменчиво, задается извне, а не определяется экономическими факторами, хотя эти факторы и оказывают влияние на принимаемые решения. Предложение денег регулируется центральным банком, размерами кредитов, предоставляемых коммерческими банками, куплей-продажей ценных бумаг.

Спрос на деньги и их предложение – исходные параметры, под влиянием которых складывается монетарное равновесие. Это равновесие не формируется изолированно. Равновесие в денежном секторе органично связано с процессами, протекающими в товарном секторе.

Монетаристы спрос на товары и инвестиции связывают с денежным потоком (объемом денежной массы). Они шире трактуют сферу благ, противостоящих деньгам. Эти финансовые активы, вещественное имущество, вновь произведенные товары, вложения в человеческий капитал. Приспособление экономики к изменениям в денежном секторе представляет весьма сложную, противоречивую картину.

Несомненно, изменение количества денег и скорости их обращения влияет на совокупный спрос. Некоторое увеличение объема денежной массы повысит спрос на товары и услуги. Но не следует подталкивать денежный спрос, ибо это чревато неуправляемым ростом цен. Важно не мешать ценовому механизму действовать в направлении устойчивого развития экономического процесса.

М. Фридман вместе с А. Шварц пришли к выводу, что темп роста денежной массы идет по циклической системе. В книге "Монетарная история Соединенных Штатов. 1867-1960" они проследили, как происходило ускорение или замедление темпов роста денежной массы, и пришли к заключению, что на протяжении почти ста лет хозяйственная динамика США определялась движением денежной массы. Вначале было отмечено, что изменение темпа роста денежной массы предшествовало изменению темпа роста общественного продукта. Пик роста денежной массы предшествовал объему производства, низшая точка денежной массы– его спаду. Таким образом, по Фридману и Шварц, денежная масса (количество денег в обращении) оказывает непосредственное влияние на экономическую жизнь посредством влияния на величину расходов потребителей и фирм.

Рост предложения денег ведет к их удешевлению (снижается процентная ставка). Становится выгодным брать кредит, расширяется спрос на инвестиционные товары. С ростом капиталовложений увеличивается валовой общественный продукт, повышается уровень занятости.

Изменения, связанные с увеличением денежного предложения, носят не только количественный характер. Цены на различные виды продукции повышаются, но неравномерно. Изменяются соотношения цен между различными группами товаров. Нередко спрос переключается вначале на дешевые товары, затем – на новые товары, потом – на услуги. Ценовые сдвиги, изменения относительных цен способствуют структурным сдвигам, а в итоге создаются предпосылки для стабильного развития в долгосрочном периоде.

В результате саморегулирующей "работы" цен и выравнивания покупательной силы денег устанавливается необходимая связь между денежным и товарным секторами.

Заключение

В качестве вывода, можно сформировать основные идеи экономической политики Милтона Фридмана как ключевые положения монетаризма:

1. Регулирующая роль государства в экономике должна быть ограничена контролем за денежным   обращением.
2. Гипотеза Фридмана о <перманентном доходе> стала значительным вкладом в теорию потребления. Согласно гипотезе, расходы потребителя зависят от фактора ожидания долгосрочного либо <перманентного> дохода и не изменяются в значительной мере в зависимости от текущих колебаний в доходе.
3. Рыночная экономика - саморегулирующая система. Диспропорции и другие отрицательные проявления связаны с избыточным присутствием государства в экономике.
4. Денежная масса влияет на величину расходов   потребителей, фирм. Увеличение массы денег приводит к росту производства, а после полной загрузки мощностей — к росту цен и инфляции.
5. Инфляция <всегда и везде является монетарным (денежным) феноменом>. Если темпы роста денежных вливаний ограничены и соответствуют темпам роста производства в экономике (путем такой монетарной политики, как изменения банковских ставок), станет невозможным превращение роста стоимости продукции, например, в формах роста зарплат либо цен на импортные материалы, либо сырье, на рост цен в экономике вообще. Инфляция должна быть подавлена любыми средствами, в том числе и с помощью сокращения социальных программ.
6. При выборе темпа роста денег необходимо руководствоваться правилами "механического" прироста   денежной массы, которое отражало бы два фактора:
7. а) уровень ожидаемой инфляции;
8. б) темп прироста общественного продукта.
9. Один из его самых известных вкладов в статистику - последовательная выборка.

Основные работы и библиография

Экономические работы

• "Роль денежной политики" (The Role of Monetary Policy. 1967)
• "Деньги и экономическое развитие" (Money and economic development, 1973)

Политические работы

• "Капитализм и свобода" (Capitalism and Freedom, 1962)
• "Свобода выбора" (Free to Choose, 1980).

 Мемуары

• Two Lucky People: Memoirs. — Chicago: The University of Chicago Press, 1998. — 660 p. — ISBN 978-0-226-26414-1 (переплёт); ISBN 978-0-226-26415-8 (бумажн.обл.) (совм. с Розой Фридман). Избр.главы

Библиография

1. Фридман М., Сэвидж Л. Дж. Анализ полезности при выборе среди альтернатив, предполагающих риск. — С. 208—249.
2. Фридман М. Маршаллианская кривая спроса. — С. 250—303.
3. Фридман М. Методология позитивной экономической науки // THESIS. — 1994. Вып.4. — С. 20-52.
4. Фридман М. Количественная теория денег. — М.: Дело, 1996(?).
5. Фридман М. Если бы деньги заговорили. — М.: Дело, 1998.
6. Фридман М. Основы монетаризма. — М.: ТЕИС, 2002.
7. Фридман М. Взаимосвязь между экономической и политической свободами. — С. 7-26.
8. Фридман М. Могучая рука рынка. — С. 27-72.
9. Фридман М. Свобода, равенство и эгалитаризм. — С. 73-106.
10. Фридман М. Капитализм и свобода. — М.: Новое издательство, 2006. — 240 с. — (Библиотека Фонда "Либеральная миссия").
11. Фридман М., Фридман Р. Свобода выбирать: наша позиция. — М.: Новое издательство, 2007. — 356 с. — (Библиотека Фонда "Либеральная миссия").
12. Фридман М., Шварц А. Монетарная история Соединенных Штатов 1867−1960 гг. — К.: "Ваклер", 2007. — 880 с. (Рецензия журнала "Бизнес").
13. Фридман М. Рынок как средство развития общества // Публикации проекта "Свободная Среда".

Литература

• Илларионов А. Фридман и Россия: Судьба великого экономиста как ответ на вопрос, почему одни страны процветают, а другие приходят в упадок // Публикации Института Катона. — 18.11.2007 г.
• Ebenstein L. Milton Friedman: A Biography. — New York and Basingstoke, England: Palgrave Macmillan, 2007—272 p. — ISBN 978-1-4039-7627-7.
• Усоскин В. М. Денежный мир Милтона Фридмана. — М.: Наука, 1989.

• Экономический словарь.http://abc.informbureau.com/html/iiiaoadeci.html